Esite tarjoaa sijoittajille kaikki tiedot, joita he tarvitsevat tukemaan yritystäsi, kun se julkistetaan. Täydellisen esitteen laatimiseksi sinun on ensin ymmärrettävä kaikki vaaditut elementit.
Hyppää osioon
- Mikä on esite?
- Kuinka esitteet toimivat
- 7 Esitteitä
- 8 Esitteen osat
- Haluatko oppia lisää yrityksestä?
- Lisätietoja Howard Schultzin MasterClassista
Starbucksin entinen toimitusjohtaja kertoo lähes 40 vuoden kokemuksista yhden maailman johtavien tuotemerkkien johtamisesta.
Lisätietoja
Mikä on esite?
Esite on yrityksen julkaisema oikeudellinen asiakirja, jonka tarkoituksena on tiedottaa potentiaalisille sijoittajille suunnitellusta uuden arvopaperin liikkeeseenlaskusta, joka voi olla osakkeita varastossa , pörssinoteeratut rahastot tai sijoitusrahastot. Esite tarjoaa tietoja, jotka sijoittaja haluaa tietää yrityksestä, sen johtoryhmästä, taloudellisesta tuloksesta ja kasvupotentiaalista tehdäkseen tietoon perustuvan päätöksen, joka on sopusoinnussa heidän riskinsietokykynsä kanssa.
Yhdysvaltain arvopaperimarkkinakomissio (SEC) vaatii yhdysvaltalaisia yrityksiä toimittamaan esitteen osana rekisteröintilausuntoaan - yksityiskohtaisen ilmoituksen, joka sisältää asiaankuuluvia tietoja, kuten liiketoimintasuunnitelmat, johdon yleiskatsauksen ja taloudelliset olosuhteet.
miten kirjoitan romaanin
Kuinka esitteet toimivat
Yritys jättää uuden arvopaperin yleensä kahdeksi esitteeksi: alustavan esitteen, joka julkaistaan, kun yhtiö aikoo julkistaa tarjouksen ja haluaa mitata sijoittajien kiinnostusta, ja lopullisen esitteen, joka julkaistaan, kun tarjous on valmis yleisölle.
Yritys antaa laki- ja kirjanpitoyksikölle tehtäväksi valmistella esite, joka tarjoaa perustiedot yrityksen liiketoiminnasta ja itse arvopaperista. Tämän jälkeen yhtiö toimittaa sen osana julkista hakemustaan, joka tunnetaan laillisesti nimellä S-1, SEC: lle ja odottaa sitten komission hyväksyvän asiakirjan.
Kun he uskovat, että alustava esite on saanut yleisölle riittävästi tietoa arvopaperista, yhtiö julkaisee lopullisen esitteen, joka sisältää yksityiskohtaiset sijoittajatietot, kuten hinnan ja yhtiön suunnitelmat arvopaperin keräämistä varoista ennen tai jälkeen. myyntipisteessä.
Howard Schultz Liiketoiminnan johtajuus Diane von Furstenberg opettaa muotibrändin rakentamista Bob Woodward opettaa tutkivaa journalismia Marc Jacobs opettaa muotisuunnittelua7 Esitteitä
Esitteitä on useita erilaisia, mukaan lukien:
kuinka sormi tyttöä oikein
- Lyhennetty esite : Lyhennetty esite on lukijaystävällinen tislaus esitteen tärkeistä tiedoista. Sitä kutsutaan myös yhteenvetoesitteeksi.
- Katsottu esite : Yritys voi päättää olla myymättä arvopapereita suoraan yleisölle, vaan käyttää sen sijaan liikkeeseenlaskijaa, joka hoitaa kyseisen tehtävän. Asiakirjan, jonka liikkeeseenlaskija on luovuttanut yleisölle, pidetään oletettuna esitteenä.
- Lopullinen esite : Lopullinen esite tarjoaa suuremman määrän tietoa osakkeesta tai joukkovelkakirjasta, mukaan lukien tarjoushinta, yleisölle annettavien arvopapereiden lukumäärä, yhtiön tärkeimmät kilpailijat, talouskasvu, osinkopolitiikka, jolla sijoittajat saavat korvausta, ja alustavan esitteen tiedot.
- Sijoitusrahastoesite : Sijoitusrahastoesite, joka tunnetaan myös nimellä ETF-esite, sisältää tietoja rahaston tavoitteista, sijoitusstrategioista, sijoitusrahaston aikaisemmasta kehityksestä, mahdollisista riskeistä, jakelupolitiikasta ja tiedot johtoryhmästä. Se voi sisältää myös yhteenvedon tai lakisääteisen esitteen.
- Alustava esite : Alustava esite tunnetaan myös nimellä punainen silli -esite, koska sitä käytetään houkuttelemaan potentiaalisia sijoittajia. Se on ensimmäinen esite, jonka yritys on julkaissut listautumisanti (IPO) ja sisältää vain perustiedot yrityksen liiketoiminnasta ja suojauksen luonteesta.
- Hyllyesite : Rahoitusyhtiöt julkaisevat hyllyesitteitä useille kerralla annettaville arvopaperitarjouksille, mikä tunnetaan nimellä hyllyrekisteröinti, joten niiden ei tarvitse julkaista esitystä kustakin arvopaperista. Hyllyesite sisältää tietoja, jotka ovat tyypillisesti voimassa rajoitetun ajan, tai sen säilyvyysaika, yleensä vuosi.
- Lakisääteinen esite : Lakisääteinen esite on lähinnä tiivistelmäesite, mutta antaa yksityiskohtaisempia tietoja ja sitä käytetään usein sijoitusrahastojen tai ETF-rahastojen kanssa.
MasterClass
Ehdotettu sinulle
Verkkotunnit, joita opettaa maailman suurimmat mielet. Laajenna tietosi näissä luokissa.
Howard SchultzLiiketoiminnan johtajuus
Lisätietoja Diane von FurstenbergOpettaa muotibrändin rakentamista
kuinka perustaa vaatelinja kotoa käsinLisätietoja Bob Woodward
Opettaa tutkivaa journalismia
Lisätietoja Marc JacobsOpettaa muotisuunnittelua
tumma liha kana vs valkoinen lihaLisätietoja
8 Esitteen osat
Ajattele kuin ammattilainen
Starbucksin entinen toimitusjohtaja kertoo lähes 40 vuoden kokemuksista yhden maailman johtavien tuotemerkkien johtamisesta.
Näytä luokkaEsitteessä on monia osia, joista jokainen tarjoaa erityistä tietoa sijoittajalle:
- Yrityksen yleiskatsaus ja historia : Tämä katsaus sisältää yrityksen kronologisen historian ja sen aikana saavutetut saavutukset, jotka ovat auttaneet sitä kasvamaan liiketoimintastrategiat , tilinpäätös ja mikä erottaa yrityksen kilpailijoista, joka tunnetaan myös nimellä sen ainutlaatuinen myyntiehdotus .
- Kaupan rakenne : Tämä osa toimitetaan yleensä sellaisten yritysten esitteissä, jotka ovat laskeneet liikkeeseen arvopapereita aiemmin. Se selittää pääomarakenteensa: kuinka paljon lainaa tai omaa pääomaa sillä on, miten sijoittajan osallistuminen vaikuttaa rakenteeseen ja miten se haluaisi pääomarakenteen näyttävän tulevaisuudessa.
- Taloustiedot : Yhtiö voi myös antaa yksityiskohtaisia tietoja aikaisemmasta taloudellisesta tuloksestaan tiettynä ajanjaksona, mukaan lukien osakekohtainen kehitys, brutto- ja nettotulos.
- Hallintaprofiili : Johtoprofiili on yksityiskohtainen luettelo yhtiön ylimmästä johdosta, mukaan lukien heidän koulutuksensa ja pätevyytensä. Se voi myös selittää, kuinka heidän yrityksensä suojaa investointeja.
- Riskipotentiaali : Riskipotentiaalin tarjoaminen sijoittajille kertoo heille mahdollisista huolenaiheista, joita heillä voi olla sijoittaessaan yritykseen, mukaan lukien hallituksen säädökset ja pääomarajoitukset. Tämän osan lisääminen esitteeseen voi myös suojata yrityksiä ja niiden välitysyrityksiä syytöksiltä, joiden mukaan ne pidättivät tietoja arvopaperista, joka saattaisi johtaa sijoittajien menetykseen.
- Arvopapereiden tarjoaminen : Arvopaperitarjous viittaa varainhankintakierrokseen, jossa yritys yrittää saada lisää pääomaa sijoittajilta heidän laajentumisensa rahoittamiseksi. Yritys voi tarjota sijoittajille rahoituksen vastineeksi yhden kahdesta arvopaperityypistä: vieraan pääoman ehtoiset arvopaperit (joukkovelkakirjat, jotka yrityksen on maksettava takaisin tietyllä eräpäivänä) tai oman pääoman ehtoiset arvopaperit (osakkeet tai osittainen omistus yhtiössä). Tämän varainhankintakierroksen tiedot ja odotetut tuottoprosentit sisältyvät yleensä esitteeseen.
- Palvelut ja tuotteet : Tämä komponentti on ylimääräinen osa yrityksen yleiskatsausta ja voi sisältää sen, mitä se tuottaa tai myy yleisölle. Se voi myös sisältää lisäyksiä, jotka se on tehnyt toimintaansa kronologisen historiansa aikana.
- Tuoton käyttö : Tuoton käytöstä yritys selittää, mitä se aikoo tehdä investointeihin, joihin voi sisältyä uusien tuotteiden rahoitus, yrityksen laajentuminen uusille alueille ja uusille teknologioille.
Haluatko oppia lisää yrityksestä?
Hanki MasterClassin vuotuinen jäsenyys yksinoikeudella pääsy video-oppitunneille, joita opettavat yritysvalaisimet, kuten Howard Schultz, Chris Voss, Robin Roberts, Sara Blakely, Daniel Pink, Bob Iger, Anna Wintour ja muut.
